Fakturafinansiering

Du kan godt have en sund ordrebog og stadig mangle penge på kontoen. Det sker typisk, når løn, moms, varekøb og drift skal betales nu, mens dine kunder først betaler senere.

For mange virksomheder er problemet ikke mangel på salg, men timing i pengestrømmen. Hvis du vil forstå presset på din drift mere grundigt, kan du læse vores guide til cash flow i virksomheden og se, hvordan forsinkede indbetalinger påvirker hverdagen.

Fakturafinansiering bruges netop til at gøre udestående fakturaer til arbejdskapital. Det kan være relevant, hvis du vokser hurtigt, har store B2B-kunder med lange betalingsfrister eller vil undgå at trække for hårdt på egen likviditet.

Fakturafinansiering er en samlet betegnelse for løsninger, hvor din virksomhed får adgang til penge på baggrund af udstedte fakturaer. I stedet for at vente på kundens betaling kan du få en del af fakturabeløbet udbetalt tidligere mod betaling.

Begrebet dækker ofte over både factoring, fakturakøb og salg af faktura. De bruges nogle gange som synonymer i markedet, men der kan være praktiske og juridiske forskelle fra udbyder til udbyder.

Typisk sådan fungerer det

Du sender en faktura til din kunde. En finansieringspartner vurderer fakturaen og din virksomhed, og hvis den accepteres, får du udbetalt en del af beløbet før forfald. Resten afregnes normalt, når kunden har betalt, fratrukket aftalte omkostninger.

Det er ikke det samme som et klassisk lån

Ved et lån får du kapital baseret på kreditvurdering og tilbagebetaler i rater. Ved finansiering af fakturaer er det i højere grad værdien og kvaliteten af dine tilgodehavender, der er centrale. Hvis du sammenligner med andre finansieringsformer, kan du starte på forsiden om erhvervsfinansiering og se de mest brugte muligheder.

Spørgsmålet hvad koster factoring har ikke ét fast svar. Prisen afhænger typisk af din omsætning, kundernes kreditkvalitet, antal fakturaer, gennemsnitlig betalingsfrist, eventuel debitorstyring og om udbyderen overtager nogen del af risikoen.

Du kan møde flere prislag i samme aftale: oprettelse, løbende administrationsgebyr, finansieringsomkostning, minimumsgebyrer og eventuelle tillæg for rykkerhåndtering eller kreditforsikring. Derfor er det vigtigt at bede om et samlet regnestykke på en realistisk måned, ikke kun en enkelt procentsats.

Se på totalomkostningen

En lav pris pr. faktura kan være mindre attraktiv, hvis der samtidig er faste minimumsgebyrer eller binding. Omvendt kan en dyrere løsning give mening, hvis den frigør tid i økonomifunktionen og giver mere stabil likviditet.

Sammenlign med alternativerne

Hvis du overvejer prisen op mod lån, bør du også se på den effektive finansieringsomkostning ved andre løsninger. Vores side om rente på erhvervslån kan hjælpe dig med at sammenligne mere nøgternt.

Fakturafinansiering er ikke automatisk bedre end et lån eller en kassekredit. Det afhænger af, om du har et midlertidigt likviditetsgab, et tilbagevendende behov for arbejdskapital eller et mere langsigtet finansieringsbehov.

Når factoring kan være stærkt

• Likviditeten følger salget, fordi finansieringen knyttes til fakturaerne.
• Du undgår i nogle tilfælde at belaste andre kreditrammer.
• Løsningen kan være fleksibel, hvis du kun vil finansiere udvalgte fakturaer.

Når en kassekredit eller et lån kan passe bedre

• Du har brug for fri likviditet, som ikke er bundet op på konkrete fakturaer.
• Du finansierer investeringer, udstyr eller andre formål end debitorer.
• Du vil have en mere forudsigelig kreditramme til daglig drift.

Hvis du vil sammenligne med en løbende kreditfacilitet, kan du læse mere om kassekredit til erhverv. Det er ofte den mest direkte alternative løsning til virksomheder med svingende likviditet.

Du behøver ikke starte med at indhente tilbud fra mange udbydere på én gang. Det vigtigste er først at få styr på dine egne tal og dit reelle behov.

1. Kortlæg dine debitorer

Se på antal fakturaer, gennemsnitlig størrelse, betalingsfrister og hvor ofte kunder betaler for sent. Jo mere ensartet og dokumenterbar debitorporteføljen er, jo lettere er den normalt at vurdere.

2. Beregn likviditetsbehovet

Hvor stort er hullet mellem udgifter nu og indbetalinger senere? Her bør du tage højde for løn, moms, leverandører og eventuelle vækstomkostninger.

3. Sammenlign total pris og fleksibilitet

Sammenlign ikke kun satsen. Se også på binding, administration, kundekontakt og hvor stor del af fakturaen du faktisk får adgang til hvornår.

4. Vurder alternativet ærligt

Hvis behovet er bredere end debitorer, kan en anden løsning være bedre. Hos disie.dk sammenligner vi muligheder, men partnerdækningen på fakturafinansiering er mere begrænset end på andre erhvervsprodukter. Derfor er det ekstra vigtigt, at du bruger siden her til at træffe et nøgternt valg.